Publikasjoner
NIBIOs ansatte publiserer flere hundre vitenskapelige artikler og forskningsrapporter hvert år. Her finner du referanser og lenker til publikasjoner og andre forsknings- og formidlingsaktiviteter. Samlingen oppdateres løpende med både nytt og historisk materiale. For mer informasjon om NIBIOs publikasjoner, besøk NIBIOs bibliotek.
2001
Forfattere
Trond Knapp Haraldsen Per Anker PedersenSammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Forfattere
Trond Knapp Haraldsen Per Anker PedersenSammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Forfattere
Steen Koekebakker Gudbrand LienSammendrag
Empirical evidence suggests that agricultural futures price movements have fat-tailed distributions and exhibit sudden and un xpected price jumps. There is also evidence that the volatility of futures prices contains a term structure depending on both calendar-time and time to maturity. This paper extends Bates (1991) jump-diffusion option pricing model by including both seas nal and maturity effects in volatility. An in-sample fit to market option prices on wheat futures show that our model outperforms previous models considered in the literature. A numerical example illustrates the economic significance of our results for option valuation.
Forfattere
Carl Einar Amundsen Bjarne Paulsrud Kjell Terje Nedland Helga Høgåsen Bjørn Kåre Gjerde Henning MohnSammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Sammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Sammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Sammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Sammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Sammendrag
Det er ikke registrert sammendrag
Sammendrag
Det er ikke registrert sammendrag